VAR模型分析中遇到的一些问题,与granger也相关!
VAR模型分析中遇到的一些问题,与granger也相关!
小女子新手中的新手!一切从0学起!悬赏分值不高,
在完成ADF检验等程序后,经行了granger检验,结果如下!reer是人民币实际有效汇率,ex是出口.
Null Hypothesis:F-Statistic Probability 结论
△LNREER does not Granger Cause △LNEX 6.06305 0.00366 拒绝
△LNEX does not Granger Cause △LNREER 0.57844 0.56332 接受
这个没错吧?
然后问题就来了,在VAR模型分析时,是否可以用以下的方程?以下是非限制性VAR.
LNEXt=#+#LNEXt-1+#LNEXt-2+#LNREERt-1+#LNREERt-2
LNREERt=#+#LNREERt-1+#LNREERt-2 (没有加入LNEX,因为△LNEX does not Granger Cause △LNREER,也就是说LNEX是LNREER的外生变量)
#代表截距项和系数值.
这样想是正确的吗?
还是说在第二个方程仍然要加入LNEX的滞后项?
或者是否只需要第一个方程?
之后还要进行脉冲响应和方差分解的分析,如果按照我自己那样想的方程去做,总感觉和书上的理论不搭调……
正在一头雾水中!求引路人!
LNEX does not Granger Cause △LNREER,也就是说LNEX是LNREER的外生变量
用eviews计算,输入内生变量和外生变量时怎么输?
VAR定义:VAR模型把系统中每一个内生变量作为系统中所有内生变量的滞后值的函数来构造模型.
而且许多描述VAR(向量自回归)方程的优势是事先无需对进入方程的变量进行内生或外生的划分,避免理论的误导.
这是否意味着,无论granger的检验结果如何,都是要把所有变量都包含进去作为内生变量构建VAR模型?
那granger检验对于VAR 又能有什么意义呢?